ForexClub福瑞斯每日股市分析-美债收益率攀升冲击科技股 三大股指基本收平

美债收益率攀升冲击科技股 三大股指基本收平

美国股市周一收盘接近持平，因美债收益率盘中走势反转攀升，打击了科技股，进而拖累三大股指，眼下投资者在等待本周晚些时候的大型零售商公布的财务报告！

截至收盘：道琼斯工业股票平均价格指数下跌12.86点，至36087.45点，跌幅0.04%。标准普尔500指数持平，收于4682.80点。以科技股为主的纳斯达克指数下跌0.04%，收于15853.85点。

板块方面：科技股下跌0.11%，是造成最大拖累的板块之一，因10年期国债收益率超过1.6%，触及10月27日以来的最高水平；30年期国债收益率触及2%的关口。美债收益率上涨往往会拖累科技等高增长板块，因为这会影响该行业未来的盈利。

此外，标普500各大板块中，有4个收跌，医疗健康领跌，材料跌近0.5%，信息技术和非必需消费品小幅下跌。公用事业和能源领涨，金融小幅上涨。

路透社还指出，标普材料类股是盘中表现最差的板块之一，原因是中国房地产业出现疲软迹象，矿业股承压走软。房地产业是全球金属需求的主要推动力。

个股方面：波音大涨5.49%，收于三个月高点，对道琼斯工业指数提振最大。此前阿联酋航空公司宣布订购两架波音777货机，沙特阿拉伯航空公司正在与该公司就一架宽体客机的订单进行谈判。

美债收益率上升冲击科技股。在龙头科技股中，已更名为Meta的Facebook涨近2%，亚马逊涨近0.6%，苹果几乎收平，而奈飞跌近0.5%，微软跌近0.2%，谷歌母公司Alphabet跌逾0.1%。

美债收益率上升也反映在特斯拉身上。路透社称，电动汽车制造商特斯拉下跌1.94%，此前首席执行官马斯克周日与美国参议员桑德斯在推特上发生口角，后者之前要求富人支付“公平份额”的税款。上周，马斯克抛售了价值69亿美元的特斯拉股票，股价暴跌15.4%。

另外，科技股宠儿英伟达(Nvidia)股价也下跌1.2%，因投资者撤回了头寸。一些人表示，就相对强势而言，英伟达扩张过度，上周Wedbush Securities将该股评级从强于大盘下调至中性。

Dollar Tree Inc暴涨14.28%，是标普500指数中涨幅最大个股。此前，维权投资者Mantle Ridge LP透露持有这家折扣零售商5.7%的股份。

中概股方面，中概ETF KWEB和CQQQ均收跌逾1%。中国恒大（在粉单市场pink sheet）收跌逾7%，蔚来汽车跌近5%，爱奇艺跌超4%，腾讯ADR跌逾0.3%，阿里巴巴跌近0.2%。

基本面：

上个月消费者价格指数(CPI)创下30多年来的最大年度涨幅后，美股主要股指结束了连续五周的上涨势头。不过，主要股指周一仍离历史高点不远。道琼斯指数跌至历史高点1.3%。标准普尔500指数和纳斯达克指数分别较纪录水平下跌0.7%和1.2%。

上周，美国劳工部报告说，9月份有创纪录的440万工人离职，这通常意味着他们可以得到更好的工作。不过，消费者信心在11月份跌至10年来的低点，因为消费者显然持有大量现金，对通胀的担忧也越来越大。

周一美债收益率的攀升，暗示市场对美联储加息预期进一步升温。安联投资管理公司高级投资策略师Charlie Ripley说，“今天债券市场的价格走势是通胀实际波动程度的一个指标，尽管美联储尚未充分暗示政策的未来走向，但市场仍在继续调整，以适应他们预期的美联储政策的着落。”

OANDA高级市场分析师Ed Moya表示：“华尔街非常关注债券市场的动态。我们开始看到收益率在攀升，这最终将表明，考虑到通胀压力，人们可能日益担心美联储在加息问题上落后于形势发展，并可能被迫更快做出反应。”

Moya还表示，“通胀可能会促使美联储迅速升息，但在几次升息后他们可以停止升息，市场也会平静下来，在某个时候，美联储将不得不收紧金融环境，这让一些投资者开始犹豫是否要全力投资股市。”

“现在的交投相互矛盾，因虽然许多交易员关注的是这些通胀压力是否会让美国国债收益率继续攀升，但你也看到纽约州制造业活动改善，国外的乐观情绪大大增强。”周一公布的数据显示，纽约11月制造业活动指数急升至30.9，远高于10月的19.8，以及预估的21.2。

企业财报方面，投资者主要关注的是本周几家主要零售商即将发布的季度收益报告。Target上涨了1.6%，而Lowe's下跌了0.5%，这两家都将在周三公布财报。沃尔玛(Walmart)和家得宝(Home Depot)的股价在周二公布财报前双双下跌。

SoFi投资策略主管Liz Young指出，在过去一个月，非必需消费品股的表现是必需消费品股的两倍。她补充说，零售商本周公布业绩时，他们希望业绩与非必需消费品品牌的实力相符。

尽管全球供应链中断加剧了通胀压力上升，但企业第三季获利大多优于华尔街预期。

尽管标准普尔500指数有望在2021年实现两位数的回报率，但根据摩根士丹利(Morgan Stanley)的数据，该指数明年可能回落至4400点，随着收益增长放缓，降幅约为6%。该行分析师建议投资者转向欧洲和日本股市。

此外，特斯拉首席执行官马斯克在推特上回应参议员桑德斯，威胁要出售更多股票，《大空头》原型Michael Burry发推称，马斯克的动机不是要现金，就是想抛售股票。上周跌超15%的特斯拉股价延续跌势，周一盘中一度跌超5%，较不到两周前的11月4日高位跌超20%，进入技术性熊市。

主要股指技术分析

道指

该指数隔夜反弹在此前破位的通道下轨受到压制而回落。目前上方阻力在36214附近，下方对等支撑在35847和35482。

后续应当密切关注35847的支撑表现，如果跌破可能会加速下探35482。

操作上以35847位多空分水岭，跌破可顺势看空至35482。

（道指4小时图）

波音

在经历了2020年疫情爆发的大跌之后，在过去的1年半时间中该股价就一直在爬坑阶段。

隔夜价格强势上涨5.49%，确认有效突破了自3月中旬高点278以来的下降趋势线。新订单的利好提振，以及新冠口服药和疫苗接种率的上升，帮助制造业的估值回升。

该股价上方重要阻力在248，278和303。但目前的势头更加偏向上行，操作上应当避免空单。

（波音日线图）

标普500指数

该指数继续围绕着4684的关键水平窄幅波动，目前还不能判断该位置已经完成有效突破。目前价格的高点依然低于11月5日的4720。

但需要注意的是，如果价格在4684附近的盘整周期拉长，这是对空头不利的信号。时间越长，后续向上突破的概率会越大。

所以，操作上参考：

上破4720视为进一步上行空间打开，可以考虑追多；其他位置暂时观望。低位在4551附近留1个buy limit。

（标普500指数4小时图）